6月18日铁矿石期货收盘综述

6月18日铁矿石期货收盘综述:进口矿港口现货市场价格持平,青岛港PB粉现货报70.55美元/吨,环比上调0.45美元/吨,新加坡PB粉现货报85.52美元/吨,环比上调0.21美元/吨,澳洲纽曼粉现货报950美元/吨,环比上调0.45美元/吨。

6月18日,从政策面来看,国家统计局公布5月制造业采购经理指数。5月财新制造业PMI为50.5%,略低于5月终值53.5%,略低于荣枯线,但仍维持在50%以上的荣枯线之上,表明制造业整体仍保持平稳。从分项数据看,生产指数由5月的41.7%下降至44.4%,新订单指数由5月的38.2%下滑至50.0%,但仍处于荣枯线之上,表明制造业景气度仍在进一步下降。

外盘因素:隔夜美联储宣布将加息25个基点,美元指数升至近三周高位,伦铜承压回落,智利铜业工人罢工干扰铜矿工人薪资谈判,或利空铜价,伦锌急速下挫。

现货情况:6月17日上海电解铜现货对当月合约报贴水20元/吨-平水,平水铜成交价格49060元/吨-51880元/吨,升水铜成交价格49030元/吨-51920元/吨。早间持货商报价积极,买盘较少,报价多在对当月合约报价贴水70元/吨-贴水90元/吨,但成交偏淡,昨日市场询价多受制,下游多等待年末最后交易日,市场才有起色,下游多逢低入市,成交整体维持平水水平,且成交较昨日有所改善,平水铜少量少贴水成交,市场活跃度较昨日有所增加,好铜贴水趋紧,成交因价差拉开,成交难有改善,铜市显现供大于求格局。

市场因素分析:亚市美元指数振荡微涨,现交投于96.47附近,因美国经济数据良好,且多数数据显示美国经济增长,美联储加息预期增强,提振美元指数振荡走强。行业资讯方面,中国5月铜产量同比增加3.4%,至40.1万吨,显示全球铜供应在恢复增长,但国内供应扰动因素仍较多。

目前全球铜矿产量仍在增长,根据CRU的数据,2015年全球铜矿砂及其精矿产量为1241万吨,较2015年增加6.7%。中国5月铜矿砂及其精矿进口量为193万吨,较2015年增加2.7%。

在进口方面,根据智利发布的数据,2015年5月智利埃斯康迪达铜产量为91.1万吨,同比增加17.7%。智利国家铜业公司发布的数据显示,2014年5月智利铜产量为74.2万吨,同比增加18.4%。

由于中国经济数据好转,6月中国第一批新能源汽车的使用量激增,6月中国新能源汽车产量同比增加3%,至18万辆。而在6月,中国计划推出新一轮汽车刺激政策,目前已有部分省市政府下发了刺激政策,未来还有可能推出更多刺激政策。

全球铜矿供应持续收紧,且目前中国铜矿仍相对偏紧。由于矿紧张导致电力成本攀升,智利国有矿业公司Codelco今年一季度铜产量为96.4万公吨,较去年同期的99.9万公吨增长1.5%。Codelco的Escondida铜矿供应持续收紧,导致铜矿的TC成本攀升至每吨38.5美元,较年初上涨24%。